6月2日晚间，东吴证券披露《发行股份及支付现金购买资产暨关联交易报告书（草案）》。此次披露的草案较3月13日披露的预案在交易方案、标的定价、交易对方、风险提示、信息披露等多个方面完成细化与更新，标志着这起备受关注的江苏本土券商整合事项迎来重要进展。

草案显示，本次交易由东吴证券通过发行股份及支付现金相结合的方式，购买常州投资集团有限公司等60名交易对方所持东海证券83.68%股份。与预案相比，交易对方由61名调整为60名，原交易对方常州泰辰担保投资有限公司退出，交易标的由东海证券83.77%股份调整为83.68%股份。

经交易各方协商确定，本次交易总价为115.19亿元。其中，股份对价约107.86亿元，现金对价约7.32亿元。本次发行股份价格为9.46元/股，系定价基准日前20个交易日公司股票交易均价，预计发行数量约11.40亿股，最终发行数量以上交所审核通过、中国证监会注册同意为准。

本次交易将推动东吴证券整体资本实力与业务规模同步提升。以2025年末数据测算，交易完成后，东吴证券总资产将由2162.19亿元增至2828.08亿元，增幅30.80%；营业收入由90.30亿元增至108.94亿元，增幅20.64%；归属于母公司股东的净利润由35.52亿元增至36.88亿元。

谈及本次交易的战略意义，东吴证券表示，本次交易有利于落实国家战略，服务区域发展大局。长三角地区资源禀赋优越、经济活力强劲，当前正处战略利好叠加、重大布局叠加的历史机遇期。东吴证券与东海证券同属江苏本土券商，本次交易有助于壮大本土法人券商实力，提升全省金融发展能级。交易完成后，可促进苏州、常州两地金融资源的互通互融与省内金融要素的高效协同，推动产业链、创新链、资金链深度融合，精准服务苏州、常州及全省的产业升级与新质生产力培育，赋能苏锡常都市圈建设，更好服务长三角一体化发展战略。

同时，本次重组也是东吴证券夯实核心竞争力、实现长远可持续发展的关键布局。本次交易顺应证券公司做强做优、提质增效的发展导向，是东吴证券落实“十五五”发展战略，向一流投资银行目标迈进的关键举措。多年来，公司坚持根据地战略，走好特色化发展道路，经营质量和综合实力稳步提升。并购重组是行业高质量发展的重要路径，本次交易将有助于公司将核心根据地由苏州拓展至苏锡常都市圈，从而壮大在长三角主战场的综合竞争力，增强资本实力，扩大市场份额，优化业务结构，实现能级跃升，也将进一步夯实市场对于公司长远发展的信心。

此外，本次交易将充分释放双向协同效应，持续提升国有资本运营效能。东吴证券、东海证券在区域布局、业务结构和客户资源等方面各具特色，具有较强互补性。东吴证券长期坚持特色化经营、差异化发展，在投行、债券、研究、自营等多个领域行业具备较强竞争力。东海证券作为扎根常州、深耕长三角的综合性券商，在财富管理、固定收益、期货与衍生品等业务领域具有特色优势。若本次交易顺利达成，东吴证券与东海证券将在业务布局、资源禀赋与服务能力等方面实现优势互补，释放协同效应，有效提升经营质效，为股东创造更大价值。（苏报融媒记者 戴晓刚/文）